מה ההבדל בין קופת גמל לקופת גמל להשקעה?

בקופת גמל ההפקדה היא דרך מקום העבודה או באופן עצמאי, קיימת הטבת מס על הפקדה, ניתן למשוך את הכספים כקצבה ואפשר גם להעביר את הקצבה לקרן הפנסיה. גם בקופת גמל להשקעה קיימת אפשרות להעברת קצבה לקרן פנסיה, אך ההפקדה היא באופן עצמאי בלבד, אין הטבת מס על ההפקדה ומשיכת הכספים אפשרית גם בפעולה חד פעמית.

 יש כמה פרמטרים שאליהם חובה להתייחס באופן מרוכז:

1. 1. סוג ההפקדה – בקופת גמל רגילה מבצעים הפקדה דרך מקום העבודה או בצורה עצמאית, אבל בקופת גמל להשקעה ניתן להפקיד רק באופן עצמאי.

1. 1. הטבות מס – בקופת גמל רגילה מקבלים הטבות מס במעמד ההפקדה, בעוד בקופת גמל להשקעה אין הטבות כאלה.

1. 1. משיכת כספים – קופת גמל רגילה ניתן למשוך רק בצורה של קצבה, או בתשלום מס של 35% אם מבצעים את המשיכה מוקדם יותר ובדרכים אחרות, בעוד בקופת גמל להשקעה אין בעיה לבצע משיכה חד פעמית.

1. 1. איך מקבלים את הקצבה – גם בקופת גמל להשקעה וגם בקופת גמל רגילה ניתן לקבל קצבה אחרי שמעבירים את הכספים לקרן פנסיה.

איזה מקופות הגמל היא תכנית חיסכון?

קופת הגמל להשקעה משמשת כתוכנית חיסכון לטווח בינוני עד ארוך, אך היא אינה נחשבת ככלי פנסיוני. מכשיר זה מאפשר הפקדה שנתית של עד כ-71,000 ₪. הקרן הוצגה ב-2016 כתגובה לעניין ההולך ופוחת בקופות הגמל המסורתיות לאחר השינויים ב-2008. בעיקרו של דבר, הוא התגלה כחלופה אטרקטיבית יותר לפיקדונות בנקאיים, שלעתים קרובות הניבו תשואות נמוכות יותר. העיצוב של מוצר זה מאפשר משיכות בכל עת ומקבל אפילו תרומות מינימליות. יתרה מכך, הוא מקדם במקביל חיסכון לפנסיה.

מי יכולים להשקיע בקופת גמל לעומת בקופת גמל להשקעה?

כל אחד יכול להשקיע בכל אחת מהקופות. בקופת גמל להשקעה אחת התכונות הבולטות היא נזילות, המאפשרת משיכות בכל עת מבלי לגרור קנסות על פדיון מוקדם. אם מחליטים לנצל את החסכונות שלהם לפני שיגיעו לפנסיה, יחול מס רווחי הון (כ-25%). אבל, המתנה לפנסיה ובחירה לקבל את הכספים כפנסיה חודשית מאפשרת לקצור הטבות פטורות ממס.

פרמטרים להשוואה בין קופות גמל

כל העניין של ההבדלים בין אפיקי חיסכון רלוונטי עבור מי שרוצים למצוא את המסלול שהכי מתאים להם. אבל אפילו אחרי שמחליטים על אפיק ספציפי, צריך לבצע השוואת קופות גמל ולבדוק מה מציעה כל אחת מהן. בשביל לעשות את זה, מתייחסים אל הפרמטרים הבאים:

• דמי ניהול
• מסלולי השקעה
• רמת שירות
• המלצות על החברה

במידת הצורך, אפשר גם להתייעץ עם בעלי מקצוע. אם עדיין נמצאים בשלב של התלבטות בין קופת גמל רגילה לבין קופת גמל להשקעה, יש להביא בחשבון את הגיל, את היקף כספי החיסכון המיועדים ואת שאר האפיקים שכבר נפתחו עבורנו לטובת חיסכון ארוך טווח ובהם פנסיה, קרן השתלמות או ביטוח מנהלים. 

מאפיינים של קופת גמל

קופת גמל היא אחד המוצרים הפנסיוניים המוכרים ביותר לחיסכון לטווח בינוני וארוך. אפשר לבצע הפקדות אל אפיק חיסכון מן הסוג הזה גם בתור שכירים וגם בתור עצמאיים, כאשר המטרה היא להציע אלטרנטיבות לכלים כמו קרן פנסיה או ביטוח מנהלים. יתרה על כך, העובד יכול להשתמש בקופת גמל רגילה כדי לחסוך בה את ההפקדות השוטפות שלו במסגרת פנסיית החובה ועל מנת לנצל את ההטבות השמורות לו בחוק.

היתרונות העיקריים של קופת גמל באים לידי ביטוי בכך שההפקדות מעניקות לחוסכים הטבות מס במועד ההפקדה והמשיכה. כמו כן, ניתן להעביר את הכספים לקרן פנסיה כדי לקבל קצבה. עם זאת, מקופת גמל כזו לא ניתן למשוך את הכספים לפני גיל 60. במידה ובוחרים למשוך את הכסף באופן חד פעמי שלא עולה בקנה אחד עם הקריטריונים של משיכה כדין, משלמים מס הכנסה בגובה 35%.

מה היתרון של הפקדה לקופת גמל?

 היתרון המרכזי בהפקדות לקופת הגמל טמון בהטבות המס המיידיות המתקבלות בעת ההפקדה. עם זאת, כדי לגשת לחסכונות אלו, אנשים צריכים להמתין עד גיל 60. משיכה מוקדמת מקופת הגמל לפני סף גיל זה נענשת בכבדות במס של 35%, מה שהופך אותה למשיכה הרבה פחות אטרקטיבית.

מה היתרון של קופת גמל להשקעה?

קופת הגמל להשקעה, המכונה לעתים קרובות מוצר "חצי פנסיה", הוצגה לקראת סוף 2016. הקמתה נועדה להגיע לאיזון על ידי מתן אפשרות ליחידים להגדיל את החיסכון הפנסיוני שלהם תוך מתן גמישות למשוך את החסכונות שלהם בכל נקודה נתונה. היתרון הוא שבכל שלב אפשר למשוך את הכספים ללא קנסות משיכה אלא בתשלום מס רווחי הון בלבד. 

למי מיועדת קופת גמל להשקעה לעומת קופת גמל רגילה?

קופת גמל להשקעה פונה במיוחד למי שרוצים לשמור על גמישות מבחינת אפשרויות נפרדות למשיכה. ראשית, יחידים יכולים למשוך את חסכונותיהם בכל נקודה מבלי לספוג קנסות כלשהם, בכפוף למס רווחי הון בלבד. לחילופין, הם יכולים להעביר את כספיהם בגיל 60 כדי לקבל קצבה פטורה ממס. לאור נזילותה וגמישותה, הפקדות המבוצעות לקופת הגמל להשקעה אינן מגיעות עם הטבות מס בעת ההפקדה. כמו כן, קרן זו אינה מוכרת לצורך פנסיית חובה או פנסיה לעצמאים.

מה דומה בין קופת גמל רגילה וקופת גמל להשקעה?

קיימים קווי דמיון באופן שבו שתי הקרנות פועלות. הן בקופת הגמל והן בקופת הגמל להשקעה, ההפקדות מושקעות בשוק ההון במסלולי ההשקעה שבחר החוסך. מסלולי השקעה דומים, כולל אלו המחקים את מדד S&P500, מנוהלים בשני המוצרים. יתר על כן, החוסכים יכולים לעבור בצורה חלקה בין מסלולי השקעה שונים או להעביר את הכספים שלהם בין בתי השקעות שונים מבלי להפעיל אירוע מס. כאשר הגיע הזמן להמיר את הכספים הצבורים לקצבה חודשית, חובה להעביר את החיסכון לאחר גיל 60 לקרן פנסיה. עם זאת, כספים מקופת הגמל להשקעה יגרמו לקצבת זקנה פטורה ממס.

מאפיינים של קופת גמל להשקעה

קופת גמל להשקעה היא מכשיר מודרני יותר. מסלול חיסכון כזה קיים רק מאז שנת 2016, כאשר היתרון שלו בא לידי ביטוי באפשרות להגדיל את החיסכון הפנסיוני – אך מצד שני להותיר אפשרות למשיכת הכספים בכל עת. כמו כן, גם בקופת גמל להשקעה אפשר לחסוך במעמד של עצמאיים.

אפשרויות המשיכה בקופת גמל להשקעה הן אחת מהשתיים – או באמצעות משיכה בכל שלב וללא קנסות אבל כן בתשלום מס רווחי הון, או באמצעות העברת הכספים בגיל 60 לצורך קבלת קצבה פטורה ממס לחלוטין. היות ואת הכספים ניתן למשוך גם בכל שלב וגם בכל מטרה, התשובה לשאלה מה ההבדל בין קופת גמל לקופת גמל להשקעה יכולה להשפיע על הגב הכלכלי של כל אחד ואחת מאיתנו.

בחירת אפיק חיסכון בהתאמה אישית

ההבדלים בין קופת גמל להשקעה לבין קופת גמל רגילה קטנים מכפי שנהוג לחשוב, אבל הם עדיין משמעותיים. כך לדוגמא בשני האפיקים ניתן לבצע השקעה במסלולים שונים בהתאמה אישית וכמעט שאין מגבלות, למעט כאלה שמוגדרות על ידי החברה המנהלת עבורנו את החיסכון. יתרה על כך, בשני האפיקים האלה אפשר לעבור בין אפיקי החיסכון בלי שזה ייחשב אירוע מס.

שנית, גם בקופת גמל להשקעה וגם בקופת גמל רגילה ניתן להמיר את הכספים לקצבה חודשית ואחרי גיל 60 להעביר אותם לקרן פנסיה. עם זאת, הכספים מקופת גמל להשקעה גם מקנים קצבת זקנה פטורה ממס – מה שמכונה "קצבה מוכרת" – אבל לא כך פני הדברים עם קופת גמל רגילה.

נזילות

הנזילות מתגלה כמבדיל משמעותי בין השניים. קופת הגמל להשקעה מבטיחה נזילות גבוהה, המאפשרת משיכות בכל עת. לעומת זאת, ניתן לגשת לכספים מקופת גמל רגילה רק בנסיבות ספציפיות. הבידול נובע בעיקר מכך שבעוד שהראשון הוא מוצר חיסכון, השני מיועד לפנסיה. כדי לקבוע באיזו קרן להשקיע, חשוב לזהות את המטרה העיקרית של החיסכון. אם מחפשים חשיפה לשוק ההון עם אופציה לנזילות בהתאם להוראות החוק, קופת הגמל להשקעה עשויה להיות הבחירה המתאימה יותר.

חיסכון

קופת גמל היא בעצם כלי חיסכון ארוך טווח המיועד לצבירת כספים לתקופת הפרישה. מבחינה היסטורית, מנגנון זה שימש כאמצעי לחיסכון לאינספור מטרות, המאפשר ליחידים לתרום במשך 15 שנים ולאחר מכן למשוך את הסכום שנצבר ללא כל השלכות מס. זה הפך אותה לאופציה מושכת עבור אנשים המעוניינים לחסוך עבור צאצאיהם. עם זאת, בשנת 2008 חלו שינויים משמעותיים. בוטלה האפשרות למשוך את הכספים כסכום חד פעמי, והדגש עבר לכיוון קבלת כספים אלו כקצבת זקנה.